Российские банки в 2013 году "Переиграть «процентные ножницы»"

Во 2-ом полугодии 2013 года снижение стоимости кредитов ударит по рентабельности банков с высоким уровнем расходом на ведение бизнеса, говорится в исследовании  «Российские банки в 2013 году: переиграть «процентные ножницы», подготовленным рейтинговым агентством «Эксперт РА». Выходом для этих банков может стать оптимизация бизнес-процессов и расширение финансирования МСБ.

            Согласно исследованию, по итогам 1 полугодия 2013 года розничное кредитование замедлилось сильнее всего, но все равно осталось самым динамичным сегментом. По данным «Эксперт РА», за шесть месяцев 2013 года темп прироста портфеля кредитов ФЛ снизился на 5 п.п. Однако во 2-м квартале благодаря сезонности розница заметно активизировалась: за май-июнь портфель вырос на 700 млрд. руб. против 360 млрд. руб. тремя месяцами ранее. В апреле, после трехмесячной стагнации, возобновился рост портфеля крупного бизнеса: за апрель-июнь темп прироста составил 4,4%. Хорошую динамику демонстрирует и сегмент кредитования малого и среднего бизнеса: за первое полугодие портфель вырос на 8,4%.

            «Основной вклад в динамику кредитования организаций в I полугодии 2013 года внесли банки ниже ТОП-50 по активам: темпы прироста портфеля ЮЛ и ИП у них оказались в 2-2,5 раза выше динамики крупных игроков банковского рынка: примерно 20-25% против 5-10%», - отмечает руководитель отдела рейтингов кредитных институтов «Эксперт РА» Станислав Волков. Основой роста таких банков является кредитования МСБ: по итогам 1 полугодия текущего года портфель кредитов МСБ у банков ниже ТОП-30 по активам вырос на 12% против всего 6% у тридцатки крупнейших.

            По словам аналитиков агентства, по итогам I полугодия 2013 года чистая процентная маржа банков выросла в годовом выражении без учета Сбербанка на 0,3 п.п. до 4,6% (4,3% за 2012 год). Основной прирост данного показателя пришелся на 1-й квартал, для которого характерна определенная сезонность: на указанный период приходятся выплаты по кредитам, выданным в традиционно удачном (с точки зрения спроса на кредиты) IV квартале. Однако, несмотря на рост в I полугодии, по прогнозам «Эксперт РА» к концу текущего года значение процентной маржи (без учета Сбербанка) не превысит 4,3%.

Что касается небольших банков, то, по оценкам агентства, банки ниже ТОП-200 наиболее уязвимы к реализации «процентных ножниц». Относительно высокие значения чистой процентной маржи  этой группы банков (5,9% за I полугодие 2013 года) нивелируется значительным уровнем расходов на ведение бизнеса (5,6% средних активов). Наиболее эффективными способами по снижению уровня расходов могут стать оптимизация бизнес-процессов, а также наращивание активных операций, например, работа с малым и средним бизнесом.

Аналитики «Эксперт РА» отмечают высокий потенциал для снижения уровня расходов у небольших банков в сегменте МСБ еще и потому, что государство анонсировало ряд мер, которые позволят дополнительно стимулировать рост бизнеса этих банков и обеспечить рынку кредитования МСБ в 2014-2015 гг дополнительный прирост в 200-300 млрд. руб. Среди ключевых инициатив - создание федерального гарантийного фонда, использование средств Фонда национального благосостояния (около 100 млрд. руб.) для финансирования МСБ, а также рефинансирование кредитных институтов Банком России под залог ценных бумаг, обеспеченных пулом кредитов МСБ. Реализация данных мер повысит доступность долгосрочного банковского фондирования для предприятий реального сектора, а также окажет поддержку ВВП за счет сдерживания импорта, считают аналитики агентства. Меры государства по развитию кредитования МСБ могут дать рынку 2-3 п.п. дополнительного роста в 2014 году и до 3 п.п. – в 2015 году.